案例6-3無追索權(quán)的保理合同相關(guān)應(yīng)收賬款的終止確認(rèn)

　　企業(yè)與銀行或商業(yè)保理公司（以下簡稱“保理商”）簽署無追索保理合同，將持有的應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓給保理商，提前收回現(xiàn)金，是企業(yè)常用的一種融資方式。企業(yè)在辦理應(yīng)收賬款保理業(yè)務(wù)后是否立即終止確認(rèn)該應(yīng)收賬款，將對財(cái)務(wù)報(bào)表和有關(guān)業(yè)績指標(biāo)產(chǎn)生影響。在保理合同條款設(shè)計(jì)較為復(fù)雜時(shí)，能否終止確認(rèn)保理合同相關(guān)的應(yīng)收賬款，是實(shí)務(wù)判斷的難點(diǎn)。

　　一、案例背景

　　A公司（甲方）與B銀行（乙方）簽訂無追索權(quán)的應(yīng)收賬款保理合同，合同約定A公司將收取應(yīng)收賬款現(xiàn)金流的合同權(quán)利轉(zhuǎn)移給B銀行。合同中相關(guān)關(guān)鍵事項(xiàng)的約定如下：

　　“無追索權(quán)保理，是指乙方作為保理商，在甲方將商務(wù)合同項(xiàng)下應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓給乙方的基礎(chǔ)上，向甲方提供的綜合性金融服務(wù)；該等服務(wù)包括信用風(fēng)險(xiǎn)擔(dān)保、保理預(yù)付款、應(yīng)收賬款管理。所謂無追索權(quán)是指，在乙方為商務(wù)合同的買方（即應(yīng)收賬款的債務(wù)方）核定的信用風(fēng)險(xiǎn)擔(dān)保額度內(nèi)，對于經(jīng)乙方核準(zhǔn)的應(yīng)收賬款，在該等核準(zhǔn)應(yīng)收賬款因買方信用風(fēng)險(xiǎn)不能收回時(shí)，乙方承擔(dān)擔(dān)保付款的責(zé)任，如乙方就已受核準(zhǔn)的單筆應(yīng)收賬款已向甲方支付保理預(yù)付款，乙方對該等保理預(yù)付款不向甲方追索。但是，若已受核準(zhǔn)的單筆應(yīng)收賬款發(fā)生爭議導(dǎo)致買方未及時(shí)足額向乙方付款，則乙方無擔(dān)保付款責(zé)任，若乙方已就該筆應(yīng)收賬款向甲方支付保理預(yù)付款，則乙方有權(quán)無條件向甲方進(jìn)行追索�！�

　　“爭議，指信用風(fēng)險(xiǎn)以外的任何原因?qū)е乱曳绞茏尩膽?yīng)收賬款不能按時(shí)完全或部分全額收回的任何情形，包括但不限于：買方因?qū)ι虅?wù)合同項(xiàng)下的義務(wù)履行提出異議而拒絕接受貨物、服務(wù)或相關(guān)發(fā)票，或?qū)τ嘘P(guān)應(yīng)收賬款提出抗辯、拒絕全額或部分付款、反追索或扺銷主張；第三人對應(yīng)收賬款提出任何權(quán)利主張�！�

　　“信用風(fēng)險(xiǎn)，僅指因買方破產(chǎn)、倒閉、無支付能力或惡意拖欠所導(dǎo)致的買方未能在應(yīng)收賬款到期日后180天內(nèi)足額付款。所謂惡意拖欠，是指買方在應(yīng)收賬款到期日的180天內(nèi)未足額付款、也未提出爭議的情形�！�

　　根據(jù)以上合同相關(guān)條款的約定，A公司認(rèn)為該應(yīng)收賬款所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬已經(jīng)轉(zhuǎn)移給B銀行，因而將該應(yīng)收賬款予以終止確認(rèn)。

　　問題：A公司將該無追索權(quán)的保理合同相關(guān)的應(yīng)收賬款予以終止確認(rèn)的做法是否恰當(dāng)？

　　二、案例解析

　　1.案例分析

　　企業(yè)在判斷一項(xiàng)無追索權(quán)的應(yīng)收賬款保理合同能否終止確認(rèn)時(shí)，應(yīng)當(dāng)按照金融資產(chǎn)終止確認(rèn)的判斷流程，對權(quán)利是否移、風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬是否轉(zhuǎn)移等進(jìn)行判斷。即A公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第23號——金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》（財(cái)會[2017]8號，以下簡稱“金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移準(zhǔn)則”）第七條和第八條，以及《<企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第23號——金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移>應(yīng)用指南2018》“四、關(guān)于金融資產(chǎn)終止確認(rèn)的判斷流程”（五）2（6）的相關(guān)規(guī)定，判斷是否保留了該應(yīng)收賬款所有權(quán)上幾乎所有風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，從而確定是否能夠終止確認(rèn)該應(yīng)收賬款。

　　首先，本案例中，A公司與B銀行簽訂無追索權(quán)的應(yīng)收賬款保理合同，合同約定企業(yè)將收取應(yīng)收賬款現(xiàn)金流的合同權(quán)利轉(zhuǎn)移給B銀行，該項(xiàng)業(yè)務(wù)屬于法定轉(zhuǎn)移。

　　其次，合同約定由買方信用導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)，保理商不向企業(yè)追索，由爭議導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)則向企業(yè)追索；同時(shí)，信用風(fēng)險(xiǎn)的定義包含了180天的時(shí)間限制。以上合同約定顯示，所謂“無追索權(quán)保理合同”并非保理商無條件地放棄對企業(yè)的追索權(quán)，而是將追索權(quán)限定在保理商定義的“信用風(fēng)險(xiǎn)”范圍之外，與《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第37號——金融工具列報(bào)》（財(cái)會[2017]14號）第四十條中信用風(fēng)險(xiǎn)的定義“信用風(fēng)險(xiǎn)，指金融工具的一方不履行義務(wù)，造成另一方發(fā)生財(cái)務(wù)損失的風(fēng)險(xiǎn)”相比，該合同約定的信用風(fēng)險(xiǎn)范圍更窄，相當(dāng)于保理商僅承擔(dān)180天的延期付款風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)延期付款超過180天，銀行可以向A公司追償，由A公司承擔(dān)相應(yīng)的損失，也就是說，應(yīng)收賬款無法收回的風(fēng)險(xiǎn)并沒有完全轉(zhuǎn)移給銀行。

　　2.案例結(jié)論

　　綜上所述，根據(jù)金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移準(zhǔn)則等有關(guān)規(guī)定，A公司將該無追索權(quán)的保理合同相關(guān)應(yīng)收賬款予以終止確認(rèn)的做法不恰當(dāng)。

　　三、案例啟示

　　無追索權(quán)保理業(yè)務(wù)相關(guān)的應(yīng)收賬款是否終止確認(rèn)，對財(cái)務(wù)報(bào)表和有關(guān)業(yè)績指標(biāo)都會產(chǎn)生影響：第一，資產(chǎn)負(fù)債表層面，終止確認(rèn)應(yīng)收賬款會影響企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率等財(cái)務(wù)指標(biāo)；第二，利潤表層面，終止確認(rèn)應(yīng)收賬款將影響信用減值損失的計(jì)提，進(jìn)而影響損益；第三，現(xiàn)金流量表層面，如滿足終止確認(rèn)條件，收回應(yīng)收賬款所收到的現(xiàn)金為經(jīng)營活動的現(xiàn)金流入，如不滿足終止確認(rèn)條件，則相當(dāng)于用應(yīng)收賬款融資，收到的現(xiàn)金為籌資活動現(xiàn)金流入，因此是否終止確認(rèn)將影響經(jīng)營活動和籌資活動凈現(xiàn)金流。

　　實(shí)務(wù)中，企業(yè)對無追索權(quán)的應(yīng)收賬款保理合同終止確認(rèn)常見的問題通常有以下兩種：第一，企業(yè)出于降低應(yīng)收賬款規(guī)模的動機(jī)，傾向于將應(yīng)收賬款按終止確認(rèn)處理，以此提高應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率。第二，無追索權(quán)的保理合同條款設(shè)計(jì)復(fù)雜，影響會計(jì)判斷。保理商將合同條款中與“追索權(quán)”相關(guān)的約定設(shè)計(jì)得較為隱蔽，使得商業(yè)糾紛的范圍擴(kuò)大、信用風(fēng)險(xiǎn)的范圍縮小，導(dǎo)致形式上“無追索權(quán)”、實(shí)質(zhì)上有“追索權(quán)”。

　　為此，報(bào)表編制者應(yīng)當(dāng)秉持“實(shí)質(zhì)重于形式”的原則，認(rèn)識到僅從“無追索權(quán)保理合同”的表面形式上并不能判定該應(yīng)收賬款滿足終止確認(rèn)的要求，應(yīng)當(dāng)仔細(xì)研究保理合同的條款約定，對交易是否符合金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移的定義、是否轉(zhuǎn)移了金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬進(jìn)行分析和判斷，并結(jié)合金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移和終止確認(rèn)的其他相關(guān)規(guī)定得出合理結(jié)論。此外，企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)內(nèi)部控制，提升對流動性風(fēng)險(xiǎn)的管理，通過正確的會計(jì)處理方式真實(shí)反映應(yīng)收賬款規(guī)模。

　　四、企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則及相關(guān)法規(guī)規(guī)定

　　本案例涉及的企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則及相關(guān)規(guī)定主要包括《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第23號——金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》（財(cái)會[2017]8號）第二條、第六條、第七條和第八條，《<企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第23號——金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移>應(yīng)用指南2018》“四、關(guān)于金融資產(chǎn)終止確認(rèn)的判斷流程”（五）2（6）,《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第37號——金融工具列報(bào)》（財(cái)會[2017]14號）第四十條等。

　　《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第23號——金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》第二條：

　　金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移，是指企業(yè)（轉(zhuǎn)出方）將金融資產(chǎn)（或其現(xiàn)金流量）讓與或交付給該金融資產(chǎn)發(fā)行方之外的另一方（轉(zhuǎn)入方）。

　　金融資產(chǎn)終止確認(rèn)，是指企業(yè)將之前確認(rèn)的金融資產(chǎn)從其資產(chǎn)負(fù)債表中予以轉(zhuǎn)出。

　　《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第23號——金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》第六條：

　　金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移，包括下列兩種情形：

　�。ㄒ唬┢髽I(yè)將收取金融資產(chǎn)現(xiàn)金流量的合同權(quán)利轉(zhuǎn)移給其他方。

　�。ǘ┢髽I(yè)保留了收取金融資產(chǎn)現(xiàn)金流量的合同權(quán)利，但承擔(dān)了將收取的該現(xiàn)金流量支付給一個(gè)或多個(gè)最終收款方的合同義務(wù)，且同時(shí)滿足下列條件：

　　1.企業(yè)只有從該金融資產(chǎn)收到對等的現(xiàn)金流量時(shí)，才有義務(wù)將其支付給最終收款方。企業(yè)提供短期墊付款，但有權(quán)全額收回該墊付款并按照市場利率計(jì)收利息的，視同滿足本條件。

　　2.轉(zhuǎn)讓合同規(guī)定禁止企業(yè)出售或抵押該金融資產(chǎn)，但企業(yè)可以將其作為向最終收款方支付現(xiàn)金流量義務(wù)的保證。

　　3.企業(yè)有義務(wù)將代表最終收款方收取的所有現(xiàn)金流量及時(shí)劃轉(zhuǎn)給最終收款方，且無重大延誤。企業(yè)無權(quán)將該現(xiàn)金流量進(jìn)行再投資，但在收款日和最終收款方要求的劃轉(zhuǎn)日之間的短暫結(jié)算期內(nèi)，將所收到的現(xiàn)金流量進(jìn)行現(xiàn)金或現(xiàn)金等價(jià)物投資，并且按照合同約定將此類投資的收益支付給最終收款方的，視同滿足本條件。

　　《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第23號——金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》第七條：

　　企業(yè)在發(fā)生金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移時(shí)，應(yīng)當(dāng)評估其保留金融資產(chǎn)所有權(quán)上的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的程度，并分別下列情形處理：

　�。ㄒ唬┢髽I(yè)轉(zhuǎn)移了金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的，應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)，并將轉(zhuǎn)移中產(chǎn)生或保留的權(quán)利和義務(wù)單獨(dú)確認(rèn)為資產(chǎn)或負(fù)債。

　�。ǘ┢髽I(yè)保留了金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的，應(yīng)當(dāng)繼續(xù)確認(rèn)該金融資產(chǎn)。

　　（三）企業(yè)既沒有轉(zhuǎn)移也沒有保留金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的（即除本條（一）、（二）之外的其他情形），應(yīng)當(dāng)根據(jù)其是否保留了對金融資產(chǎn)的控制，分別下列情形處理：

　　1.企業(yè)未保留對該金融資產(chǎn)控制的，應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)，并將轉(zhuǎn)移中產(chǎn)生或保留的權(quán)利和義務(wù)單獨(dú)確認(rèn)為資產(chǎn)或負(fù)債。

　　2.企業(yè)保留了對該金融資產(chǎn)控制的，應(yīng)當(dāng)按照其繼續(xù)涉入被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的程度繼續(xù)確認(rèn)有關(guān)金融資產(chǎn)，并相應(yīng)確認(rèn)相關(guān)負(fù)債。

　　繼續(xù)涉入被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的程度，是指企業(yè)承擔(dān)的被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)價(jià)值變動風(fēng)險(xiǎn)或報(bào)酬的程度。

　　《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第23號——金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移》第八條：

　企業(yè)在評估金融資產(chǎn)所有權(quán)上風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的轉(zhuǎn)移程度時(shí)，應(yīng)當(dāng)比較轉(zhuǎn)移前后其所承擔(dān)的該金融資產(chǎn)未來凈現(xiàn)金流量金額及其時(shí)間分布變動的風(fēng)險(xiǎn)。

　企業(yè)承擔(dān)的金融資產(chǎn)未來凈現(xiàn)金流量現(xiàn)值變動的風(fēng)險(xiǎn)沒有因轉(zhuǎn)移而發(fā)生顯著變化的，表明該企業(yè)仍保留了金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬。如將貸款整體轉(zhuǎn)移并對該貸款可能發(fā)生的所有損失進(jìn)行全額補(bǔ)償，或者出售一項(xiàng)金融資產(chǎn)但約定以固定價(jià)格或者售價(jià)加上出借人回報(bào)的價(jià)格回購。

　　企業(yè)承擔(dān)的金融資產(chǎn)未來凈現(xiàn)金流量現(xiàn)值變動的風(fēng)險(xiǎn)相對于金融資產(chǎn)的未來凈現(xiàn)金流量現(xiàn)值的全部變動風(fēng)險(xiǎn)不再顯著的，表明該企業(yè)已經(jīng)轉(zhuǎn)移了金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬。如無條件出售金融資產(chǎn)，或者出售金融資產(chǎn)且僅保留以其在回購時(shí)的公允價(jià)值進(jìn)行回購的選擇權(quán)。

　　企業(yè)通常不需要通過計(jì)算即可判斷其是否轉(zhuǎn)移或保留了金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬。在其他情況下，企業(yè)需要通過計(jì)算評估是否已經(jīng)轉(zhuǎn)移了金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的，在計(jì)算和比較金融資產(chǎn)未來現(xiàn)金流量凈現(xiàn)值的變動時(shí)，應(yīng)當(dāng)考慮所有合理、可能的現(xiàn)金流量變動，對于更可能發(fā)生的結(jié)果賦予更高的權(quán)重，并采用適當(dāng)?shù)氖袌隼首鳛檎郜F(xiàn)率。

　　《<企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第23號——金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移>應(yīng)用指南2018》“四、關(guān)于金融資產(chǎn)終止確認(rèn)的判斷流程”（五）2（6）：

　　采用附追索權(quán)方式出售金融資產(chǎn)。企業(yè)出售金融資產(chǎn)時(shí)，如果根據(jù)與購買方之間的協(xié)議約定，在所出售金融資產(chǎn)的現(xiàn)金流量無法收回時(shí)，購買方能夠向企業(yè)進(jìn)行追償，企業(yè)也應(yīng)承未來損失。此時(shí)，可以認(rèn)定企業(yè)保留了該金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，不應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)。

　　《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第37號——金融工具列報(bào)》第四十條：

　　企業(yè)將本應(yīng)按攤余成本或以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入其他綜合收益計(jì)量的一項(xiàng)或一組金融資產(chǎn)指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)的，應(yīng)當(dāng)披露下列信息：

　　（一）該金融資產(chǎn)在資產(chǎn)負(fù)債表日使企業(yè)面臨的最大信用風(fēng)險(xiǎn)敞口；

　　（二）企業(yè)通過任何相關(guān)信用衍生工具或類似工具使得該最大信用風(fēng)險(xiǎn)敞口降低的金額；

　�。ㄈ┰摻鹑谫Y產(chǎn)因信用風(fēng)險(xiǎn)變動引起的公允價(jià)值本期變動額和累計(jì)變動額；

　�。ㄋ模┫嚓P(guān)信用衍生工具或類似工具自該金融資產(chǎn)被指定以來的公允價(jià)值本期變動額和累計(jì)變動額。

　　信用風(fēng)險(xiǎn)，是指金融工具的一方不履行義務(wù)，造成另一方發(fā)生財(cái)務(wù)損失的風(fēng)險(xiǎn)。

　　金融資產(chǎn)在資產(chǎn)負(fù)債表日的最大信用風(fēng)險(xiǎn)敞口，通常是金融工具賬面余額減去減值損失準(zhǔn)備后的金額（已減去根據(jù)本準(zhǔn)則規(guī)定已抵銷的金額）。